Warren Buffett 2 vállalata, amelyek még piaci összeomlás esetén is dominálnak

A piac 2022-ben kifejezetten kedvezőtlenül alakult, de ezek a Buffett által támogatott részvények emelkednek. A Berkshire Hathaway 2022-ben visszatért a piaci dominanciához. Az év felénél Warren Buffett vezérigazgató cége nagyjából 9%-kal csökkent, míg az S&P 500 index nagyjából 21%-kal esett ebben az időszakban. A befektetési konglomerátum eddigi teljesítménye talán nem hangzik ünneplésre okot adónak, de kontextusban elég jól néz ki, és a vállalatnak van néhány olyan részesedése, amely nagyon jól teljesít ebben a kihívásokkal teli környezetben, és ezek a vállalatok biztosan köztük vannak.

Ez a két vállalat még ebben a kedvezőtlen időszakban is az erős szereplők közé tartozik.

1. Occidental Petroleum $OXY

A Berkshire Hathaway mintegy 10 milliárd dolláros befektetéssel járult hozzá az Occidental Petroleum 2019-es, az Anadarko Petroleum általi felvásárlásának finanszírozásához. Mivel az olaj- és gázipar kilábalt a világjárvány káros hatásaiból, és most rekordárakat produkál, Buffett és a Berkshire növelte befektetését az Occidentalban.

Az általánosan nehéz piaci körülmények ellenére az Occidental részvényeinek árfolyama idén több mint kétszeresére emelkedett. Nem nehéz megérteni, miért izgatottak a befektetők. Az energiaárak emelkedésével az idei évre vonatkozó nyereségvárakozások megnőttek, és a jövő évre várható nyereségek megugrása még erőteljesebb.

Forrás.

Az omahai orákulum úgy tűnik, arra fogad, hogy az olajárak a belátható jövőben is magasak maradnak. Buffett az első negyedévben további Occidental Petroleum-részvényeket szerzett, és ahogyan azt a közelmúltban közzétett dokumentumokban közzétette, tovább erősítette pozícióját a vállalatban. Az Occidental jelenleg a Berkshire részvényportfóliójának mintegy 3,6%-át teszi ki, és a Berkshire részvényeinek hatodik legnagyobb tulajdonosa.

Buffett cége jelenleg az energiavállalat részvényeinek nagyjából 16,4%-át birtokolja, és egyes befektetők úgy vélik, hogy a Berkshire jó úton halad az Occidental teljes felvásárlása felé. A részvényben lévő pozícióján kívül a Berkshire az Occidental részvényeire vonatkozó warrantokkal is rendelkezik, amelyek lehetőséget biztosítanak további részvények vásárlására részvényenként körülbelül 59,62 dolláros áron. Ha Buffett úgy dönt, hogy lehívja ezeket a warrantokat, akkor a Berkshire körülbelül 25%-os részesedéssel rendelkezik majd az olajtársaságban.

Mivel a jelek arra utalnak, hogy a gázárak valószínűleg magasak maradnak, és egy esetleges felvásárlás is szóba jöhet, az Occidental a belátható jövőben továbbra is jelentősen felülmúlhatja a szélesebb piac teljesítményét.

2. Activision Blizzard $ATVI

A pénteki zárás óta az Activision Blizzard 18%-ot emelkedett éves szinten és 20%-ot a Microsoft-üzlet bejelentése óta. Tekintettel azonban az Activision részvényeinek jelenlegi 78 dollár körüli árfolyamára és arra, hogy a Microsoft 95 dollárért kívánja megvásárolni a kiadót egy készpénzes üzlet keretében, a részvények a jelenlegi árakon még mindig 21%-kal drágábbak. Az ügylet várhatóan 2023 első felében zárul.

A Berkshire az éves részvényesi közgyűlésen bejelentette, hogy még több részvényt vásárolt a szerencsejáték-vállalatból, és nagy bizalmát fejezte ki a tranzakció megvalósulásának valószínűségét illetően. A Microsoft kiterjedt készpénztartaléka és szilárd menedzsment csapata megbízható vevővé teszi, és a tranzakció teljes egészében készpénzben történő lebonyolítása azt jelenti, hogy a befektetők nem lesznek kitéve a technológiai óriás részvényárfolyamának esetleges ingadozásának, amennyiben a piac továbbra is ingadozik.

Másrészt a felvásárlást még nem hagyták jóvá a szabályozó hatóságok, és egyes befektetők arra fogadnak, hogy a trösztellenes problémák miatt a felvásárlás végül meghiúsul. Bár a Microsoftnak rengeteg erős versenytársa van a játékiparban és a tágabb technológiai térben, az a tény, hogy az Activision Blizzardot a felvásárlási árhoz képest ilyen jelentős árengedménnyel lehet megvásárolni, egyértelművé teszi, hogy a piac szerint még mindig jelentős kockázat áll fenn.

A piaccal természetesen számos kockázati tényező jár együtt, és nem szabad mindig teljes mértékben "fogadni" Warren Buffettre, bár hosszú évek óta bizonyítja befektetési zsenialitását, ezt csak tippnek, nem pedig befektetési tanácsnak tekintse.