A Goldman Sachs elemzői több mint 60%-os potenciális emelkedést látnak e két részvény esetében. Tényleg olyan nagy…

A gazdaság nincs túl a nehezén, és még mindig nyomás alatt van. Sok befektető most bizonytalanságban van, és különböző befektetési lehetőségeket keres. Az elemzők és a portfóliómenedzserek is keresik ezeket a lehetőségeket. Ma két részvényt nézünk meg, amelyeket a Goldman Sachs elemzői nemrég fedeztek fel.

Az infláció lassú csökkenése a viszonylag erős munkaerőpiaccal párosulva aggasztja a befektetőket a Fed további szigorítása miatt. Ez további nyomást gyakorolhat a részvények árfolyamára. A Goldman Sachs stratégája, Kamakshya Trivedi szerint azonban a folyamatos növekedési lendület általános háttere nem feltétlenül rossz a részvényeknek.

Általános nézetünk egyre inkább a lassú dezinflációval és a globális növekedés további javulásával áll összhangban. Ez a kombináció fenntartja a hozamokra nehezedő felfelé irányuló nyomást, de végső soron korlátozza a részvényekre gyakorolt károkat.

Ezzel együtt a Goldman Sach elemzői elárulták, hogy melyik két részvényben látnak 60% feletti növekedési potenciált.

Sea, Ltd. $SE

A részvény árfolyamának grafikonja az elmúlt 5 évről.

A Sea Limited (más néven Sea vagy Garena) egy szingapúri székhelyű multinacionális technológiai vállalat, amelyet 2009-ben alapított Forrest Li. A vállalat fő üzletágai közé tartozik a digitális szórakoztatás, az e-kereskedelem és a digitális pénzügyi szolgáltatások.

A Sea digitális szórakoztató üzletága leginkább online játékplatformjáról, a Garenáról ismert, amely számos játékot kínál, köztük a Free Fire-t, egy népszerű mobilos battle royale játékot. A játékok mellett a Sea üzemelteti a Shopee online vásárlási platformot és a SeaMoney digitális pénzügyi szolgáltatási platformot is.

A Sea erős teljesítményét a játék- és e-kereskedelmi szektorban a Sea növekvő jelenléte támogatja Délkelet-Ázsiában, egy gyorsan növekvő régióban, ahol nagy és egyre gazdagabb a lakosság. A vállalatnak azonban jelentős versennyel kell szembenéznie a már befutott szereplők, például a Tencent és az Alibaba, valamint a feltörekvő startupok részéről.

Előnyök:

  • Diverzifikált üzleti portfólió: A Sea diverzifikált üzleti portfólióval rendelkezik, amely magában foglalja a digitális szórakoztatást, az e-kereskedelmet és a digitális pénzügyi szolgáltatásokat. Ez a diverzifikáció segít csökkenteni az egy üzleti szegmensre való túlzott támaszkodás kockázatát.
  • Vezető pozíció a játékiparban : A Sea digitális szórakoztatóipari részlege, a Garena a játékipar vezető szereplője, erős jelenléttel Délkelet-Ázsiában. Népszerű játéka, a Free Fire a világ egyik legtöbbet letöltött mobiljátéka lett.
  • Erős vezetői csapat: Forrest Li, a Sea alapítója és vezérigazgatója sikeres vállalkozásokat épített Délkelet-Ázsiában, és a vállalat erős vezetői csapatot állított össze, amely a technológia, a játék és az e-kereskedelem területén szerzett tapasztalattal rendelkezik.

Hátrányok:

  • Korlátozott földrajzi hatókör: Bár a vállalat erős jelenléttel rendelkezik Délkelet-Ázsiában, a világ más részein még nem annyira elismert. Ez hosszú távon korlátozhatja növekedési potenciálját.
  • Nagy verseny: a vállalatnak jelentős versennyel kell szembenéznie az olyan befutott szereplők, mint a Tencent és az Alibaba, valamint a szerencsejáték- és e-kereskedelmi iparágakban feltörekvő startupok részéről. Ez fokozott nyomást gyakorolhat a Sea árréseire és piaci részesedésére.
  • Egyetlen játéktól való függés: Bár a Free Fire volt a Sea növekedésének fő hajtóereje, a vállalat nagymértékben függ ennek a játéknak a sikerétől. A Free Fire népszerűségének bármilyen csökkenése jelentős hatással lehet a Sea bevételeire és nyereségességére.
  • A vállalat még nem nyereséges: A Sea még nem nyereséges, ez arra utal, hogy a vállalat a növekedést helyezi előtérbe a nyereségességgel szemben, ami egyes befektetők számára problémát jelenthet.

Ennél a vállalatnál meglehetősen nagy problémának látom azt a földrajzi területet, ahol a vállalatnak a legtöbb bevétele van. Ez a terület a déli előnyös helyzetű Ázsia. Tehát ésszerű feltételezni, hogy a vállalat bevételeinek jelentős része általában Ázsiából származik, ahol elég sok geopolitikai kockázatot látok. De ez inkább személyes probléma számomra. Tehát egy másik probléma, ami ott van, az egyszerűen a játékszegmens függősége egyetlen játéktól, ahol idő kérdése, hogy valaki mikor fejleszt ki egy jobb, és egyben népszerűbb játékot. Ez egy alapvető probléma szerintem. Én személy szerint nem szállnék be teljesen a cégbe, és máshol keresnék.

Ezzel szemben Pang Vittayaamnuaykoon elemző, aki a Goldman Sachsnál foglalkozik a céggel, úgy véli, hogy a részvények jobban fognak teljesíteni, mint a piac, mivel úgy látja, hogy idén felgyorsul a nyereségességhez vezető út.

Közép- és hosszú távon százalékos növekedést jósolunk az e-kereskedelemben a tizenévesek számára, ami tükrözi azt a véleményünket, hogy a Shopee a nyereség elérése után (miközben nyereséges marad) elkezd újra befektetni, hogy megvédje vezető pozícióját és terjeszkedjen a növekedési területeken.... A játékkal kapcsolatban úgy véljük, hogy az utca már látta az EBITDA folyamatos csökkenését, ami lefelé irányuló támogatást nyújt; míg a SeaMoney, amelyet nagyrészt figyelmen kívül hagynak, 1Q23E-ben nullszaldós lesz. Most úgy gondoljuk, hogy az SE 1,1 milliárd dollár/ 4,1 milliárd dollár EBITDA-t fog termelni FY23/25E-ig" - mondta Vittayaamnuaykoon.

Összesen 6 elemző vizsgálta ezt a vállalatot a közelmúltban, 5 elemző potenciális vételként értékelte a vállalatot, 1 elemző pedig tartásra ajánlottnak minősítette a vállalatot, vagyis ha már birtokolja a vállalatot.

Elemzői várakozások.

A 6 elemző, aki a közelmúltban vizsgálta a vállalatot, 88 dolláros átlagos célárban állapodik meg. Magas, 132 dolláros célárat adnak azonban, ami nagyjából 80%-os emelkedést jelentene.

Krystal Biotech $KRYS

A részvény árfolyamának grafikonja az elmúlt 5 év során

A Krystal Biotech egy klinikai fázisban lévő biotechnológiai vállalat, amely ritka és gyengítő bőrbetegségek kezelésére szolgáló génterápiák fejlesztésére összpontosít. A vállalat vezető termékjelöltje, a KB103 egy génterápia a dystrophiás epidermolysis bullosa (DEB) kezelésére, amely egy ritka genetikai bőrbetegség, amely fájdalmas hólyagosodást és bőreróziót okoz. A Krystal Biotech technológiája a Skin TARgeted Delivery (STAR-D) nevű szabadalmaztatott platformot használja, hogy a génterápiát közvetlenül az érintett bőrterületre juttassa. A Krystal Biotechet 2015-ben alapították, székhelye a pennsylvaniai Pittsburghben található. A vállalat 2018 augusztusában hajtotta végre tőzsdei bevezetését (IPO).

A vállalat vezető gyógyszerjelöltje, a B-VEC (Vyjuvek márkanév alatt) a közelmúltban egy 3. fázisú vizsgálat tárgyát képezte a DEB kezelésében. Ez egy ritka, gyakran halálos kimenetelű, hólyagos bőrbetegség, amelyet egy specifikus kollagénfehérje hiánya okoz. A B-VEC nevű gyógyszerjelölt e genetikai betegség recesszív és domináns formájának kezelését célozza. A vállalat tavaly decemberben jelentette be egy 3. fázisú klinikai vizsgálat pozitív eredményeit, és azóta értesítést kapott az FDA-tól, hogy a biológia engedélykérelem PDUFA dátuma, amely kulcsfontosságú lépés az új gyógyszer hatósági engedélyezésében, 2023. május 19-re van kitűzve.

A Társaságnak két másik jelöltje is van. A második jelölt jelenleg a 2. fázisú klinikai vizsgálatokban van, a 3. jelölt esetében pedig az 1. fázisú klinikai vizsgálatok várhatóan 2023 első felében kezdődnek meg.

Erősségek:

  • Saját technológia: A Krystal Biotech STAR-D platformja egyedülálló megközelítést képvisel a génterápia közvetlenül a bőrbe juttatására, amely versenyelőnyt jelenthet más génterápiás megközelítésekkel szemben.
  • Ritka betegségekre összpontosít: A Krystal Biotech az olyan ritka betegségeket, mint a DEB, megcélozva egy olyan alulhasznosított piacot céloz meg, ahol nagy a kielégítetlen orvosi szükséglet.

Gyengeségek:

  • Klinikai fázis: A Krystal Biotech egy klinikai fázisban lévő vállalat, ami azt jelenti, hogy termékei még fejlesztés alatt állnak, és még nem kaptak kereskedelmi engedélyt. Nincs garancia arra, hogy ezek a termékek sikeresek lesznek a klinikai vizsgálatokban, vagy hogy elnyerik a hatósági jóváhagyást.
  • Partnerségektől való függés: A Krystal Biotech más vállalatokkal kötött partnerségeket termékeinek fejlesztése és forgalmazása érdekében, ami azt jelenti, hogy sikere részben e partnerségek sikerétől függ.

Én személy szerint nem fektetek be olyan vállalatokba, amelyek a klinikai szakaszban vannak. Túl nagy a kockázat számomra. Az elemzői megjegyzések alapján úgy ítélem meg, hogy ez a részvény lényegében egy fogadás a vezető termékére, amelyet állítólag hamarosan engedélyeznek. De ahogy mondtam, ez még mindig egy fogadás.

Másrészt a Goldman Sachs elemzője, Madhu Kumar nagyon pozitívan nyilatkozik erről a részvényről.

A dystrophiás epidermolysis bullosa (DEB) kezelésére szolgáló Vyjuvek 5/19 PDUFA-ja továbbra is kulcsfontosságú NT esemény a KRYS részvényesei számára. A 90%-os POS és a befektetői interjúk azt sugallják, hogy a lehetséges jóváhagyás és a Vyjuvek körüli megbeszélések most elsősorban a bevezetésre összpontosítanak.

Összesen 6 elemző tekintette meg a közelmúltban a vállalatot, és mind a 6 potenciális vételi jelöltként értékelte a vállalatot.

Elemzői várakozások.

A 6 elemző, aki a közelmúltban vizsgálta a vállalatot, 114 dolláros átlagos célárban ért egyet. A magasabb célár itt is 133 dollár, ami 82%-os emelkedést jelentene.

FIGYELMEZTETÉS: Nem vagyok pénzügyi tanácsadó, és ez az anyag nem szolgál pénzügyi vagy befektetési ajánlásként. Az anyag tartalma pusztán tájékoztató jellegű.


No comments yet
Don't have an account? Join us

Log in to Bulios


Or use email and password
Already a member? Log in

Create Bulios profile

Continue with

Or use email and password
You can use lowercase letters, numbers, and underscores

Why Bulios?

One of the fastest growing investor communities in Europe

Comprehensive data on thousands of stocks from around the world

Current information from global markets and individual companies

Education and exchange of investment experience among investors

Fair prices, portfolio tracker, stock screener and other tools

Menu StockBot
Tracker
Upgrade